你相信光么？
如果你在A股做投资/交易，这个疑问一定在心中出现过。
427大底后，凡是沾上光伏二字的股票，都像磕了猛药一般，70度斜率往上冲。
因为光伏的景气度太好了，高油价凸显了新能源性价比，同时欧洲用电危机直接让光伏产品开始爆单，单子很多排到了1年之后。
A股少有伟大企业，但有着世界上最勤奋的企业家。
上有政策鼓励，下有需求爆发，国内市场正掀起一场浩浩荡荡的转型革命，目标——光伏产业链。
引用雪球上“归纳与演绎”的发言，很明显是内部人士，对这盘游戏看的透：
以上，对产业发生什么事情，已经描述很清楚了。
以下，作为一个旁观交易者，我的看法也很简单：
1）泡沫基于产业趋势，而且是时代趋势的背景，必须参与。
林园不都说了么？泡沫才是赚大钱的机会。
A股有过2次超级泡沫——一个是06~07的地产泡沫，最极端的时候1/3上市公司主业为地产或转型为地产，07年只要宣布转型地产就是几个涨停板。
第二个是13~15年的互联网+泡沫，也是上市公司集体转型，讲个故事就翻几倍。
地产和互联网+，之所以严重泡沫化，就在于他们插上了金融的翅膀，特别适合社会资金加杠杆。
而现在，大概是第三次，国家意志催生的，能源革命背景下的光伏泡沫。
每个泡沫，之所以可持续，一定是政府、产业、资金、公众的互利共赢，这一次的可持续性，应该会是比较强的。
2）参与光伏泡沫，我会选转型的新公司，而不是老龙头。
光伏的新技术层出不穷，每次都是前浪被后浪拍死在沙滩上，比如单晶淘汰多晶，HJT重置设备，钙钛矿大幅提升效率。
转型的新公司，一方面传统主业大都估值很低，重塑估值的弹性巨大；另一方面，没有包袱，可以直接大胆采用最新的技术，挖人就好咯，船小好调头。
转型新公司里，优先选消息还没扩散的，做第一波预期浪，如果消息大家都知道了，就进入按计算器阶段了，需要考虑更多板块、节奏的问题。
3）等到舞曲迈入高潮，确认政策发生拐点时，做空光伏产业链脚步慢的企业。
光伏历史上就是埋人神坑，无锡尚德、赛维、汉能、协鑫。
因为这玩意儿，先发优势很容易被取代，甚至可以说是“先发者诅咒”。
这次，将是历史上最为夸张的扩产潮，皇氏集团这种奶粉都做的稀松平常的，一转型就是投40GW。
这是什么概念？要知道2020年中国光伏电池片总产量只有140GW不到！
2年后，产能将10倍于需求，这是看的到的，资本也都清楚。
此时，short那些跑得慢、但历史上取得过辉煌业绩的玩家，会是个选择。
这是一场游戏，什么时候迎来多转空的拐点呢？按照经验，除了业绩的指引，政策一般会是很重要的先行指标。
所以，密切跟踪吧，节奏把握好的话，可以多空双开，吃两拨。